하나은행 하나금융경영연구소

▶ 미국 은행산업의 영업현황 ● 2008년 1분기 미국 은행은 FDIC가입 기준으로 총 8,494개로 상업은행이 7,240개, 저축금융기관이 1,264개 차지. 2008년 1분기 기준 총자산이 13.4조달러로 전년동기대비 11.6%증가하였고, 예금과 대출은 각각 8.6조달러, 8.0조달러로 전년동기대비 8.5%, 9.5% 각각 증가 ● 순이익은 193억달러로 전년동기대비 45.7% 감소함에 따라 ROA는 전년동기대비 0.22%p하락한 0.59%, ROE는 동기간 5.72%p하락한 5.72%로 수익성 크게 악화 ● NPL비율을 부실채권 상각 증가에도 불구하고 전년동기대비 0.32%p상승한 1.71% 기록하여 1994년 1분기 이후 가장 높은 수준 ▶ 미국내 한국 교포현황 ● 미국내 한국 교포수는 2006년 현재 미국 정부는 133만명, 한국 정부는 217만명으로 각각 추정. 미국내 아시아계 인구는 1,400만명이며 한국 교포수는 중국, 필리핀, 인도, 베트남에 이어 5위 ● 2006년 현재 지역별로는 캘리포니아에 전체의 32.3%인 43만명이 거주하고, 다음이 뉴욕주(14만명), 뉴저지(8만명), 버지니아, 텍사스 순임. 그리고 1~3위 순위는 2000년이후 변함이 없음 ● 2000년 기준으로 한국 교포들은 관리 및 전문직 33.6%, 판매직 26.7%, 서비스직 14.9% 각각 종사하며, 가구의 연평균 소득은 5.6만달러 수준 ● 서브프라임 영향으로 LA 등 서부와 뉴욕 등지에서 투자용 주택을 경쟁적으로 구입한 교포들의 주택 모기지 부담이 상승하고 있으며, LA 신흥 주거단지의 경우 한인주택 15채중 1채 수준으로 차압당한 것으로 파악되고 있음 ▶ 미국내 한국 교포은행의 영업현황 ● 미국내 한국 교포은행(2008년 1분기 23개 기준)의 총자산은 164.4억달러로 전년동기비 14.3%증가. 예금과 대출은 127.3억달러 및 136.0억달러로 동기간 8.9% 및 20.4% 각각 증가하여 대출이 높은 성장세를 시현 ● 순이익은 2007년 76백만달러로 전년대비 63.4% 감소한데 이어 2008년 1분기에도 31백만달러로 전년동기대비 35.8% 감소. 이는 서브프라임 영향으로 대손충당금 증가에다가 NPL상승, NIM 축소, 비이자부문의 비용 증가 등에 기인 ● ROA는 2006년 1.48%에서 2008년 1분기 0.19%, ROA는 동기간 12.61%에서 1.75%로 급락하며 수익성 대폭 악화. NIM은 2008년 1분기 3.90%로 전년동기대비 0.46%p 하락에 그침 ● NPL비율은 2006년 0.42%에서 2008년 1분기 1.75%로 크게 높아져 자산 건전성 대폭 악화. C/I비율은 2008년 1분기 78.78%로 전년동기대비 5.59% 하락하였으나 미국 Community Bank의 69.24%에 비해서는 높은 수준 ● 캘리포니아에는 11개 교포은행이 있으며 전체 교포은행수의 47.8%를 차지하나 총자산에 있어서는 83.6%를 차지하고 있음. 캘리포니아 소재 교포은행의 영업현황은 전체 교포은행에 비해 조금 더 악화된 상태임 ▶ 미국내 한국 교포은행의 주가동향 ● 교포은행중 LA소재의 Hanmi, Nara, Wilshire, Center 등 4개 은행이 NASDAQ에 상장. 이중 Nara Bank가 2008.6.10일 주가 기준 시가총액 3.10억달러로 가장 큼 ● 지난 2년간 최고가 대비 2008.6.10일 현재 주가는 47%(Nara Bank)~75%(Hanmi Bank) 하락, 최고가는 대부분 2006년 하반기 시현. 현재 Hanmi Bank 제외하고 최저가 대비 9~50% 반등 ● PER이 파악되는 Hanmi Bank와 Wilshire State Bank의 현주가 기준 PER이 8.26배와 9.89배 수준으로 하락하였으며 현 수준은 적절한 것으로 판단